🇨🇳 Der chinesische Internetgigant Tencent ist das fünft größte Unternehmen der Welt, mit einer Marktkapitalisierung von 670 Milliarden Dollar (höher als Facebook!) In den letzten 5 Jahren ist der Aktienkurs um das 4-fache gestiegen.
👨🏻💻Der Tencent Gründer und CEO Pony Ma ist der reichste Mann Chinas, knapp vor seinem Erzrivalen, dem Alibaba-Gründer Jack Ma.
🇨🇳 Dominant in China: WeChat und Unicorn-Investments 🦄
📱Tencent ist vor allem bekannt als die Firma hinter WeChat, der Super App für Mobile Messaging und die Mobile Payment App WeChat Pay. WeChat wird für Messaging, Social Media, Food Delivery, Reisebuchungen, E-Commerce und vieles mehr genutzt. Weitere beliebte Super-Apps in China sind Alipay von Alibaba und Meituan Dianping.
💰Tencent hat seine Gewinne aus WeChat in ein beeindruckendes Portfolio von nationalen und internationalen Technologie-Giganten reinvestiert. Diese kluge Investitionsstrategie ist vor allem Martin Lau zu verdanken, einem ehemaligen Goldman Sachs Banker, der 2005 als Chief Strategy and Investment Officer zu Tencent kam.
🇨🇳In China investiert Tencent in viele Tech-Unicorns 🦄 wie PinDuoDuo (Social Commerce), DiDi (Ride-Hailing) und Meituan (Food Delivery). PinDuoDuoDuo und Meituan sind mittlwerweile an der Börse mit einer Marktkapitalisierung von jeweils >100 Mrd. USD, und DiDi ist mit einer Bewertung von etwa 60 Mrd. USD eines der wertvollsten Start-Ups der Welt.
Neben Tencent investiert auch Alibaba in das chinesische Technologie-Ökosystem, jedoch sind ihre Ansätze sehr unterschiedlich: Alibaba übt bei seinen Investments stärkere Kontrolle aus und übernimmt diese auch öfters komplett, wohingegen Tencent eher ein passiver Finanzinvestor ist.
🎮 Die größte Gaming Firma der Welt
Tencent ist das größte Gaming Unternehmen der Welt. Sie entwickeln Spiele in-house, wie zum Beispiel wie "CrossFire" oder „Honor of Kings", das bis zu 2 Mrd. USD Umsatz pro Jahr generiert. Tencent ist sogar noch besser darin, vielversprechende Game Publisher zu identifizieren und in sie zu investieren oder sie direkt zu kaufen.
Tencent ist Eigentümer von Riot Games (League of Legends ist einer der beliebtesten E-Sports Titel der Welt) und Supercell (alleine Clash of Clans und Clash Royale haben mehr als 10 Mrd. USD Umsatz generiert).
Tencent kaufte 2012 für 330 Mio. USD eine 40% Beteiligung an Epic Games (das Unternehmen hinter Fortnite und der Entwicklungsplattform Unreal Engine). Heute ist Epic Games 17 Mrd. USD wert.
Tencent ist auch ein großer Anteilseigner an anderen Top-Publishern wie Activision Blizzard (Call of Duty), Ubisoft (Assassin's Creed) und BlueHole (PUBG: PlayerUnknown's Battleground) und veröffentlicht oft die mobile Version dieser Spiele.
🌎 Internationale Investments in Tesla, Snap
Auf internationaler Ebene ist Tencent einer der größten Aktionäre von Tesla 🚗, Spotify 🎵 und Snap 👻.
Tencent ist einer der größten Aktionäre von Tesla 🚗, Spotify 🎵 und Snap 👻. Im Jahr 2017 erwarb Tencent eine 5% Beteiligung an Tesla für 1,8 Mrd. USD. Heute sind 5% von Tesla 15 Mrd. USD wert. Lustige Anekdote: Im Jahr 2009 kaufte Daimler 9% an Tesla für 50 Mio. USD. Die verbleibenden 4% verkaufte Daimler 2014 für 600 Mio. USD. Heute sind 9% an Tesla 27 Mrd. USD wert.🤦🏻♀️
Im Jahr 2017 erwarb Tencent eine 9% Beteiligung an Spotify. Spotify ist derzeit 50 Mrd. USD wert.
Im Jahr 2017 erwarb Tencent eine 12% Beteiligung an Snap für 2 Mrd. USD und unterstützt nun Snap bei der Einführung von Mini-Programmen innerhalb von Snapchat, ähnlich zu den Mini-Apps in WeChat. Tencents Beteiligung an Snap hat seinen Wert bereits verdoppelt.
Fazit und Vorhersage
💡Fazit
Es ist sehr beeindruckend, wie Tencent das Geld aus seinem Kerngeschäft verwendet hat, um ein solch diversifiziertes Technologie-Portfolio aufzubauen. Man fragt sich, warum nicht mehr Unternehmen eine ähnliche Investmentstrategie verfolgen, insbesondere solche mit großen Cash Reserven.
🔮 Vorhersage
Tencent wird bald 1.000 Mrd. USD wert sein und wird irgendwann sogar Google in der Marktkapitalisierung überholen.